Поправки к МСФО: освобождение дочерних компаний от консолидации

Вступление в силу изменений

Согласно пункту 2 Приказа № 50н документ Поправки к МСФО «Инвестиционные организации» вступает в силу на территории РФ в следующем порядке:

• для добровольного применения с 22 июля 20123 года (день официального опубликования);
• для обязательного применения организациями – в сроки, определенные в самом документе.

Непосредственно в Поправках к МСФО «Инвестиционные организации» сказано, что «организация должна применять данные поправки для годовых периодов, начинающихся 1 января 2014 года или после этой даты». Таким образом, для российских организаций, имеющих стандартный отчетный период – календарный год, нововведение в обязательном порядке применяется начиная с отчетности за 2014 год.

Что же касается досрочного применения, то компаниям была предоставлена такая возможность при условии принятия всех изменений одновременно: «Досрочное применение разрешается. Если организация применяет данные поправки досрочно, она должна раскрыть этот факт и применить одновременно все поправки, включенные в состав документа "Инвестиционные организации"». Фактически компании, подпадающие под определение «инвестиционных организаций», могли воспользоваться освобождением от консолидации уже при формировании отчетности за 2013 год. Досрочное применение Поправок к МСФО «Инвестиционные организации» позволило компаниям применить их одновременно с пакетом пяти новых стандартов по консолидации (МСФО (IFRS) 10, МСФО (IFRS) 11, МСФО (IFRS) 12, МСФО (IAS) 27 и МСФО (IAS) 28), вступившим в силу в обязательном порядке с 1 января 2013 года.

Актуальность поправок в свете изменений Федерального закона № 208-ФЗ от 05.05.2014

Особую актуальность рассматриваемые новации МСФО приобретают в связи с изменениями, внесенными Федеральным законом № 111-ФЗ от 05.05.2014 в Федеральный закон № 208-ФЗ «О консолидированной финансовой отчетности» (далее – Закон №208-ФЗ). В сферу применения Закона 208-ФЗ включены два типа организаций: «негосударственные пенсионные фонды» (п. 3 ч. 1 ст. 2) и «управляющие компании инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов» (п. 4 ч. 1 ст. 2). Эти компании  с высокой долей вероятности будут отвечать определению «инвестиционной организации», содержащемуся в МСФО (IFRS) 10 в редакции Поправок к МСФО «Инвестиционные организации». Указанные типы организаций согласно пункту 4 статьи 8 Закона 208-ФЗ, должны будут «составлять, представлять и публиковать консолидированную финансовую отчетность начиная с отчетности за 2015 год». При этом в силу требования международных стандартов о представлении сравнительной информации хотя бы за один период, компаниям придется переходить на МСФО уже с 1 января 2014 года (это будет «дата перехода на МСФО» согласно МСФО (IFRS) 1 «Первое применение МСФО»), чтобы выпустить отчетность за 2015 год, включающую сравнительную информацию за 2014 год.

Суть нововведений

Учетная проблематика данного новшества в МСФО главным образом заключается в ответе на вопрос: является ли компания инвестиционной организацией или нет?

Прежде чем рассмотреть подробнее положения Поправок к МСФО «Инвестиционные организации», остановимся на причинах их принятия Советом по МСФО.

Причины изменения учетного подхода

До принятия рассматриваемых Поправок к МСФО инвестиционные организации согласно МСФО (IFRS) 10 должны были консолидировать все свои дочерние компании. Термин «консолидировать» означает построчное суммирование активов, обязательств, доходов и расходов дочерней компании, элиминирование внутригрупповых операций и остатков по незаконченным расчетам, проведение тестов на обесценение гудвила, а также (что не менее трудоемко, чем непосредственно процедура консолидации) учет на дату приобретения дочерней компании в соответствии с МСФО (IFRS) 3 «Объединения бизнеса» путем применения метода покупки, который предполагает признание по справедливой стоимости на дату приобретения всех идентифицируемых активов и обязательств дочерней компании, гудвила и неконтролирующей доли участия.

Учитывая все сказанное, учетный подход, заключающийся в консолидации дочерних компаний, был весьма трудоёмок для материнских компаний, являющихся инвестиционными организациями. Однако это не самый большой недостаток прежнего подхода. Международные стандарты содержат и более трудоемкие требования формирования отчетности.

Главная претензия со стороны составителей и пользователей финансовой отчетности заключалась в том, что методика консолидации не обеспечивала пользователей финансовой отчетности инвестиционных компаний (главным образом внешних инвесторов) полезной информацией, а, скорее наоборот, давала им ложное представление о масштабах и эффективности деятельности компаний, бизнес-моделью которых является инвестирование средств исключительно для получения доходов от прироста стоимости капитала и (или) дохода от инвестиций. Подходом, который бы обеспечил пользователей «полезной информацией для принятия решений», стал метод отражения инвестиций организации, в том числе и вложений в дочерние компании, по справедливой стоимости по состоянию на каждую отчетную дату с отнесением возникших разниц между ранее отраженной справедливой стоимостью и ее значением на текущую отчетную дату на счет прибылей и убытков, вне зависимости от того, положительная эта разница или отрицательная.

Еще одним обстоятельством, оказавшим влияние на принятие анализируемого документа МСФО, является начатая в 2006 году работа по конвергенции общепринятых принципов бухгалтерского учета (далее — ОПБУ) США и МСФО по вопросам консолидации, продолжающаяся по сей день.

Принимая во внимание мнение профессионального сообщества, Совет по МСФО принял Поправки к МСФО «Инвестиционные организации», которые:

• во-первых, позволили повысить полезность информации, содержащейся в отчетности по МСФО, одновременно снизив трудоемкость ее формирования, и
• во-вторых, способствовали сближению положений МСФО с американскими учетными стандартами, в силу того, что идея «не консолидации», а «учета по справедливой стоимости» давно применялась в ОПБУ США.

Однако не все «критические моменты» и различия с ОПБУ США устранены в отношении подходов к консолидации инвестиционных компаний, содержащихся в международных учетных стандартах. Так, многие специалисты не разделяют точку зрения Совета по МСФО на учет материнской компанией, которая не является инвестиционной организацией, контролируемых инвестиций дочерней компании, являющейся инвестиционной организацией.

Определение инвестиционной организации

Выработка критериев отнесения компании к инвестиционной является центральным аспектом данного учетного вопроса, поскольку квалификация в качестве «инвестиционной» дает право компании не составлять консолидированную финансовую отчетность.

Поправками к МСФО «Инвестиционные организации» в МСФО (IFRS) 10 «Консолидированная финансовая отчетность» введен пункт 27, дающий определение инвестиционной компании:

«Материнская организация должна определить, является ли она инвестиционной организацией. Инвестиционная организация — это организация, которая:

(a) получает средства от одного или более инвесторов с целью предоставления данному инвестору (данным инвесторам) услуг по управлению инвестициями;

(b) принимает на себя перед инвестором (инвесторами) обязательство в том, что целью ее бизнеса является инвестирование средств исключительно для получения дохода от прироста стоимости капитала, инвестиционного дохода либо и того, и другого; и

(c) оценивает и определяет результаты деятельности практически по всем своим инвестициям на основе их справедливой стоимости».

С учетом указаний по применению данного определения, изложенных в пунктах B85A–B85M МСФО (IFRS) 10, критерии определения инвестиционной организации сводятся к следующим четырем, которые должны быть выполнены одновременно:

• цель бизнеса;
• стратегии выхода;
• прибыль от инвестиций;
• оценка по справедливой стоимости.

При идентификации компании в качестве инвестиционной, помимо соответствия определению согласно пункту 28 МСФО (IFRS) 10, организация должна оценить, обладает ли она типичными характеристиками инвестиционной организации. В отличие от критериев определения компания, для того чтобы квалифицироваться как инвестиционная, не обязана обладать всеми характеристиками одновременно. Приложение В (пункты B85O–B85W) к стандарту МСФО (IFRS) 10 содержит пояснения по содержанию указанных типичных характеристик, которые сводятся к следующим:

• владение более одной инвестицией;
• наличие более одного инвестора;
• наличие инвесторов, которые не являются связанными сторонами организации;
• наличие доли участия в форме долей в капитале или аналогичного участия.

Резюмируя подход к определению инвестиционной компании, можно сказать, что помимо требований к характеру осуществляемой деятельности компания должна применять учет по справедливой стоимости. Отсутствие оценки по справедливой стоимости не позволит компании соответствовать определению «инвестиционной организации» и, как следствие, воспользоваться освобождением от консолидации.

Также, по нашему мнению, решение вопроса о том, является ли компания инвестиционной или нет, в сложных ситуациях потребует выражения профессионального суждения бухгалтера.

Мониторинг и пересмотр статуса инвестиционной организации

В силу того, что квалификация компании в качестве инвестиционной базируется на соблюдении целого ряда параметров (составляющих определение и типовых характеристик), которые в свою очередь могут меняться (например, компания может изменить цель бизнеса или перейти к стратегии «одного инвестора»), международные стандарты требует осуществления мониторинга статуса «инвестиционной организации». И при выявлении изменения указанных параметров, материнская компания, ранее определенная как инвестиционная организация, должна «провести повторный анализ того, является ли она инвестиционной организацией» (п. 29 МСФО (IFRS) 10). Возможна и обратная ситуация: материнская компания, ранее не удовлетворяющая критериям отнесения к «инвестиционным организациям» стала им соответствовать (например, компании не доставало лишь выполнения критерия «оценка по справедливой стоимости» и с определенной даты он был выполнен).

В случае пересмотра статуса (и в ту, и в другую сторону) компания должна учитывать этот факт как изменение бухгалтерских оценок согласно МСФО (IAS) 8 «Учетная политика, изменения в бухгалтерских оценках и ошибки» и отражать его перспективно с даты изменения своего статуса (п. 30 МСФО (IFRS) 10).

Подход к учету инвестиций в дочерние компании

При этом под услугами, относящимися к деятельности инвестиционной организации, относятся:

• предоставление инвестиционных услуг третьим сторонам и своим инвесторам (например, консультации по вопросам инвестирования, услуги по управлению инвестициями, инвестиционной поддержке и администрированию);
• оказание услуг по управлению бизнесом и предоставление консультаций по стратегии деятельности объектам инвестиций.

По нашему мнению, такой подход (консолидация дочерней компании, занимающейся инвестиционной деятельностью) логически оправдан, поскольку дочерняя инвестиционная компания представляет собой продолжение деятельности материнской инвестиционной компании осуществление инвестирования в интересах инвесторов, а потому она (дочерняя компания) должна консолидироваться.

Вторая тонкость в применении исключения из консолидации дочерних компаний состоит в том, что этот подход не распространяется на материнскую компанию инвестиционной организации, которая сама не являются инвестиционной организацией (п. 33 МСФО (IFRS) 10). Другими словами, материнская компания на более высоком уровне должна будет консолидировать все свои дочерние компании, включая те, которые она контролирует через свою дочернюю компанию, являющуюся инвестиционной. В результате такого подхода, в периметр консолидации конечной («родительской») материнской не инвестиционной компании буду включены компании, которые не консолидировались на более низком уровне (см. рис. 3). Несмотря на серьезную критику такого подхода и высказываемые предложения о сохранении учета по справедливой стоимости для дочерних компаний инвестиционных организаций на уровне материнской не инвестиционной компании, Совет по МСФО остановился на требовании о консолидации материнской компанией «неконсолидируемых» дочерних компаний промежуточной материнской компанией, являющейся инвестиционной организацией.

Раскрытие информации

Поправками к МСФО «Инвестиционные компании» требования к раскрытию информации для компаний, являющихся инвестиционным, вносятся путем дополнения МСФО (IFRS) 12. В общем виде от инвестиционных компаний потребуется раскрыть следующую информацию (п. 9А-9В, 19А-19G МСФО (IFRS) 12): 

• существенные профессиональные суждения и допущения, которые были использованы для того, чтобы установить, соответствует ли организация определению инвестиционной;
• причины, на основании которых компания пришла к выводу о том, что она является инвестиционной, несмотря на то, что она не соответствует одной или более типовым характеристикам;
• количественную информацию в связи с пересмотром статуса инвестиционной организации;
• информацию по каждой неконсолидируемой дочерней компании (название, страна регистрации, непосредственная доля участия);
• ограничения по передаче средств инвестиционной организации неконсолидируемыми дочерними компаниями;
• оказание в течение периода финансовой или иной поддержки неконсолидируемым дочерним организациям.

Порядок перехода к новому учетному подходу

Изменения, внесенные документом Поправки к МСФО «Инвестиционные организации», представляют собой «изменение учетной политики, возникшее в результате первоначального применения какого-либо документа МСФО», и согласно МСФО (IAS) 8  оно должно отражаться в соответствии со специфическими переходными положениями этого документа МСФО, т. е. в нашем случае в соответствии с переходными положениями Поправок.

Ключевая установка переходных положений Поправок к МСФО «Инвестиционные организации» состоит в применении их на ретроспективной основе.

Так, в случае обязательного применения рассматриваемых нововведений (начиная с отчетности за 2014 год) компания, отвечающая критериям инвестиционной организации, должна будет произвести ретроспективную корректировку:

• данных годового периода, непосредственно предшествующего дате первоначального применения (т.е. за 2013 год), а также
• капитала (нераспределенной прибыли, главным образом) по состоянию на начало непосредственно предшествующего периода (на 1 января 2013 года) на разницу между:
  -          предыдущей балансовой стоимостью дочерней организации; и
  -          справедливой стоимостью инвестиции инвестиционной организации в данную дочернюю организацию.

При этом накопленная сумма корректировок справедливой стоимости, отраженная в составе прочего совокупного дохода, должна быть отнесена на нераспределенную  прибыль по состоянию на начало годового периода, непосредственно предшествующего дате первоначального применения (на 1 января 2013 года).